DRIP-Rechner

Was ist ein DRIP-Rechner?

Ein DRIP-Rechner ist ein Tool, das die Gesamtrendite und Aktienanzahl prognostiziert, die Sie aufbauen, wenn jede Dividende reinvestiert wird, wobei ein DRIP, kurz für Dividendenreinvestitionsplan, die Vereinbarung ist, bei der jede Dividende genutzt wird, um weitere Aktien derselben Aktie oder desselben Fonds zu kaufen, statt sie Ihnen als Bargeld auszuzahlen. Diese neuen Aktien zahlen ihre eigenen Dividenden, die wiederum weitere Aktien kaufen, sodass sich sowohl die Anzahl der Aktien, die Sie halten, als auch Ihre Gesamtrendite im Laufe der Zeit aufzinsen. Das ist der Unterschied zwischen dem bloßen Einstreichen von Dividenden und deren Verzinsung. Auf dieser Seite ist die Reinvestition immer eingeschaltet, denn die Modellierung dieses Zinseszinseffekts ist der gesamte Zweck des Tools. Die daraus resultierende Kennzahl ist die Gesamtrendite, dargestellt als endgültiger Portfoliowert mit der Endanzahl der Aktien im Hintergrund, ausgehend von der Rendite, dem Wachstum und den Kursannahmen, die Sie eingeben, in die Zukunft projiziert und nicht aus einer realen Dividendenhistorie abgeleitet. Die Vereinbarung selbst, ein von einem Unternehmen oder Broker angebotener Dividendenreinvestitionsplan (DRIP), ist das, was dies in einem echten Konto automatisch erledigt.

Warum ist der DRIP-Rechner wichtig für das Investieren?

Der DRIP-Rechner ist wichtig für das Investieren, weil er den allgemeinen Rat, Dividenden zu reinvestieren, in die konkreten Dollar verwandelt, die die Reinvestition hinzufügt, sodass Sie diesen Ertrag beurteilen können, bevor Sie das Kapital für Jahre einsetzen. Reinvestition ist eine langfristige Buy-and-Hold-Entscheidung, und ihr Nutzen ist zu Beginn fast unsichtbar: Die im ersten Jahr gekauften zusätzlichen Aktien sind einen Rundungsfehler wert. Was der Rechner zeigt, ist, wohin dieser Rundungsfehler über ein oder drei Jahrzehnte führt, sobald der Dividende-auf-Dividende-Effekt Zeit hatte, sich aufzuzinsen. Die Lücke in Dollar zu sehen, statt einfach darauf zu vertrauen, dass Reinvestition grundsätzlich gut ist, ist das, was Ihnen erlaubt zu entscheiden, ob es zu Ihrem Plan passt, Ihre Dividenden als neue Aktien anzulegen. Reinvestition steht im Zentrum des langfristigen Dividendeninvestierens, bei dem die Barmittel, die ein Portfolio auszahlt, wieder eingesetzt statt ausgegeben werden, weshalb dieses Tool in die Planungsphase gehört und nicht auf den Trading-Bildschirm.

Anleger nutzen den DRIP-Rechner im Moment der Entscheidung, bevor das Kapital eingesetzt wird, nicht danach. Sie führen ihn immer dann aus, wenn sich eine Eingabe ändert: eine größere Anfangsinvestition nach einer Einzahlung, eine andere Dividendenrendite für die Aktie oder den Fonds, den Sie erwägen, eine längere Anzahl an Jahren oder eine neue Annahme zum Kurswachstum der Aktie. Zuerst zu prüfen, worauf sich die Reinvestition aufzinst, ist das, was aus „Ich werde reinvestieren" einen Plan macht, den Sie tatsächlich bemessen können.

Wie nutzen Sie den DRIP-Rechner für Dividendenaktien?

Um den DRIP-Rechner zu nutzen, geben Sie Ihre Anfangsinvestition, eine erwartete Dividendenrendite, das Dividendenwachstum und das Kurswachstum der Aktie sowie eine Anzahl Jahre ein; das Tool liefert Ihren prognostizierten Portfoliowert, die Gesamtrendite und die Endanzahl der Aktien bei vollständiger Reinvestition jeder Dividende. Es funktioniert für die dividendenzahlenden Anlagen, die Anleger tatsächlich halten, sowohl einzelne Dividendenaktien als auch Dividenden- oder Einkommens-ETFs, da jede auf dieselbe Weise eingegeben wird, als Startbetrag und Satz von Raten.

Die Schritte zur Nutzung des DRIP-Rechners sind unten aufgeführt:

1. Geben Sie Ihre Anfangsinvestition ein. Dies ist der Betrag, mit dem Sie starten, zum Beispiel $10.000; die gesamte Projektion wird an dieser Zahl bemessen.
2. Legen Sie Ihre Dividendenrendite (jährlich) fest. Dies ist die jährliche Dividende als Prozentsatz des Kurses, sodass eine Rendite von 4 % auf $10.000 Sie im ersten Jahr mit $400 an Dividenden startet; der S&P 500 liegt bei etwa 1,5 %, während spezialisierte Dividendenfonds oft 3 % bis 5 % zahlen.
3. Fügen Sie Ihr jährliches Dividendenwachstum hinzu. Dies ist die Geschwindigkeit, mit der die Ausschüttung pro Aktie Ihrer Erwartung nach jedes Jahr steigt, der Motor, der jede jährliche Reinvestition über die vorherige hinaus anhebt.
4. Legen Sie Ihr Kurswachstum der Aktie fest. Dies ist die Geschwindigkeit, mit der der Kurs Ihrer Erwartung nach steigt; es macht die Gesamtrendite zu mehr als nur reinvestiertem Einkommen, und es legt auch den Kurs fest, zu dem Ihre Dividenden neue Aktien kaufen.
5. Wählen Sie Ihre Anzahl an Jahren. Dies ist Ihr Zeithorizont, der Zeitraum, über den sich die Reinvestition aufzinst; der DRIP-Vorteil ist früh gering und wächst mit dieser Zahl.
6. Fügen Sie eine jährliche Einzahlung hinzu. Dies ist ein optionaler Betrag, den Sie jedes Jahr zusätzlich zum Startkapital einzahlen, bei null belassen, wenn Sie einmalig einen Pauschalbetrag investieren.

Drei erweiterte Felder verfeinern die Projektion: Dividendenhäufigkeit legt fest, ob Ausschüttungen vierteljährlich, monatlich oder jährlich erfolgen, Dividendensteuersatz kürzt die tatsächlich reinvestierte Dividende, und Währung legt das Symbol für jedes Ergebnis fest. Die Reinvestition selbst ist hier keine Einstellung, sie ist immer eingeschaltet, denn genau das ist die Berechnung, für die dieses Tool existiert. Klicken Sie auf Berechnen, um die Ergebnisse zu aktualisieren.

Welche Formel verwendet der DRIP-Rechner?

Jedes Jahr nimmt der DRIP-Rechner die Dividenden, die Ihre Aktien zahlen, teilt sie durch den Aktienkurs jenes Jahres, um die damit gekauften neuen Aktien zu erhalten, und fügt diese Aktien Ihrem Bestand hinzu, bevor die Berechnung im nächsten Jahr wiederholt wird.

In dieser Formel ist shares die Anzahl der Aktien, die Sie am Ende des Jahres k halten, dividends ist die Gesamtsumme, die der Bestand in diesem Jahr zahlt, gleich der Aktienanzahl mal der Dividende pro Aktie, und price ist der Aktienkurs jenes Jahres, der jedes Jahr um Ihre Rate für das Kurswachstum der Aktie steigt. Die Dividende pro Aktie selbst steigt jedes Jahr um Ihr jährliches Dividendenwachstum, und der endgültige Portfoliowert ist Ihre Endanzahl an Aktien multipliziert mit dem letzten Kurs.

Setzt man das erste Jahr des flachen 4-%-Falls ein, fügen $400 an Dividenden geteilt durch einen Kurs von $100 vier Aktien hinzu, wodurch 100 Aktien zu 104 werden.

Die Formel geht davon aus, dass die Rendite, das Dividendenwachstum und das Kurswachstum, die Sie eingeben, jedes Jahr konstant bleiben, was reale Märkte nie garantieren. Da Aktienanzahl, Dividenden und Wert Jahr für Jahr in einer Schleife neu berechnet werden, wird die Projektion Jahr für Jahr aufgebaut, wobei jedes einzelne Jahr einfach genug ist, um es von Hand nachzurechnen, wie das Rechenbeispiel zeigt.

Was ist ein Beispiel für eine DRIP-Berechnung?

Ein Beispiel für eine DRIP-Berechnung sind $10.000, investiert als 100 Aktien zu $100, die eine flache Dividendenrendite von 4 % ohne Kurswachstum zahlen, was nach zwei Jahren Reinvestition 108,16 Aktien im Wert von $10.816,00 ergibt, wie folgt berechnet:

1. Die Startposition. $10.000 kaufen 100 Aktien zu $100, und eine Rendite von 4 % zahlt $4 pro Aktie.
2. Jahr eins. Die 100 Aktien zahlen 100 × $4 = $400 an Dividenden, was bei $100 Kurs $400 ÷ $100 = 4 neue Aktien kauft und Sie auf 104 Aktien im Wert von $10.400,00 bringt.
3. Jahr zwei. Diese 104 Aktien zahlen nun 104 × $4 = $416, mehr als im ersten Jahr von derselben Aktie, und das kauft 4,16 weitere Aktien, um 108,16 Aktien zu erreichen, einen Portfoliowert von $10.816,00.
4. Der DRIP-Vorteil. Die zwei Dividenden von $400 als Bargeld zu entnehmen, würde Ihnen $10.000 in Aktien plus $800, also $10.800,00, hinterlassen, sodass sich die Reinvestition hier um +$16,00 lohnt, die erste auf eine Dividende erwirtschaftete Dividende.

Diese Zahlen sind das, was der Rechner bei denselben Eingaben liefert. Die gleichbleibende Dividende und das Kurswachstum von null isolieren den reinen Reinvestitionseffekt; fügen Sie Wachstum und einen längeren Zeithorizont hinzu, und dieselben Schritte zinsen sich zu weit größeren Zahlen auf, und genau dort ist das richtige Lesen des Ergebnisses entscheidend.

Wie lesen Sie das Ergebnis des DRIP-Rechners?

Sie lesen das Ergebnis des DRIP-Rechners, indem Sie den Portfoliowert als Schlüsselzahl nehmen und dann die Gesamtrendite, die Endanzahl der Aktien, die reinvestierten Dividenden und den DRIP-Vorteil als Kontext lesen, der Ihnen zeigt, ob sich die Reinvestition lohnt, bevor Sie das Kapital festlegen. In der Standardprojektion des Tools, $10.000 bei einer Rendite von 4 %, die um 5 % pro Jahr wächst, mit 6 % Kurswachstum der Aktie, über 20 Jahre reinvestiert, erreicht der Portfoliowert $63.245,65, eine Gesamtrendite von +532,46 %, aufgebaut aus 197,20 Aktien, die aus den 100 gewachsen sind, mit denen Sie gestartet sind. Die reinvestierten Dividenden summieren sich auf $19.831,55, und der DRIP-Vorteil, der Betrag, den die Reinvestition gegenüber der Barentnahme dieser Dividenden hinzufügt, beträgt +$17.947,92.

Die eine Zahl, die man über einen Zeithorizont statt als Schlagzeile lesen sollte, ist der DRIP-Vorteil, denn er ist zu Beginn fast nichts und zinst sich später zu echtem Geld auf. Bei einer flachen Rendite von 4 % ohne Wachstum, um den Effekt zu isolieren, wächst die Lücke gegenüber der Barentnahme so:

Die Bargeld-Spalte steigt geradlinig, jedes Jahr kommen $400 hinzu, während sich die DRIP-Spalte nach oben krümmt, weil reinvestierte Dividenden ihre eigenen Dividenden erwirtschaften. Lesen Sie den Vorteil über Ihren tatsächlichen Haltezeitraum, nicht über das erste Jahr oder die ersten zwei, in denen beide Wege noch gleich aussehen. Zwei Hebel bewegen das Ergebnis am stärksten. Die Start-Rendite: Die Sensitivitätslinie des Tools zeigt, dass eine Anhebung um einen Prozentpunkt, von 4 % auf 5 %, dem Standardwert nach 20 Jahren +$11.436,30 hinzufügt. Und die Aktienanzahl, die sich beschleunigt, während sich die Reinvestition aufzinst, und über die standardmäßigen 20 Jahre von 100 auf 197,20 Aktien steigt, weil jede Charge neuer Aktien bald ihre eigene Charge kauft.

Was sind die Grenzen des DRIP-Rechners?

Der DRIP-Rechner hat reale Grenzen: Er liefert eine Projektion, die auf den von Ihnen eingegebenen Raten beruht, keine Prognose der tatsächlichen reinvestierten Renditen einer bestimmten Aktie. Das Ergebnis ist nur so gut wie die Rendite-, Dividendenwachstums- und Kurswachstumsannahmen, die Sie eingeben, und es zieht nicht die reale Dividenden- und Kurshistorie eines bestimmten Tickers heran; es projiziert aus konstanten Werten in die Zukunft, statt nachzustellen, was ein Bestand tatsächlich getan hat. Reale Dividenden sind nicht garantiert: Ein Unternehmen kann seine Ausschüttung in einem schwierigen Jahr einfrieren oder kürzen, wie es viele in der Finanzkrise 2008/09 und im Corona-Einbruch 2020 taten, und da die Rendite die Dividende geteilt durch den Kurs ist, verändert sich die Rendite selbst, sobald sich der Kurs bewegt. Das Modell geht außerdem davon aus, dass jede Dividende vollständig, sofort und bis auf Bruchteile von Aktien reinvestiert wird, ohne Transaktionskosten oder Geld-Brief-Spanne, was ein echtes Konto möglicherweise nicht widerspiegelt. Steuern werden nur berücksichtigt, wenn Sie sie eingeben: Bei einem auf null belassenen Dividendensteuersatz reinvestiert die Projektion die Bruttodividende, während ein reales, steuerpflichtiges Konto weniger reinvestiert. Betrachten Sie das Ergebnis als lehrreiche Schätzung dessen, worauf sich ein bestimmter Satz von Annahmen aufzinst, und lesen Sie es als einen Baustein einer Entscheidung, nicht als Empfehlung, eine bestimmte Position zu kaufen.

Wie zinst der DRIP-Rechner Ihre Dividenden über die Zeit auf?

Der DRIP-Rechner zinst Ihre Dividenden auf, indem er jede Ausschüttung in neue Aktien zurückführt, die dann ihre eigenen Dividenden zahlen, sodass sowohl Ihre Aktienanzahl als auch Ihr Einkommen jedes Jahr wachsen, statt stillzustehen. Das ist der Dividendenschneeball: Eine kleine Handvoll zusätzlicher Aktien im Jahr eins wird im Jahr zwei zu einer größeren Handvoll, und der Effekt beschleunigt sich, je länger er läuft. Dahinter steckt dieselbe Mathematik des Zinseszinses, die jedes Guthaben wachsen lässt, das eine Rendite auf seine eigenen angesammelten Gewinne erwirtschaftet; ein DRIP ist einfach dieser Mechanismus, angewendet auf Dividenden statt auf Zinsen.

Zwei Kräfte speisen den Schneeball zusätzlich zur reinen Reinvestition. Die Rendite auf den Einstandspreis steigt mit der Zeit, weil eine wachsende Dividende, gezahlt auf eine wachsende Aktienanzahl, immer mehr gegenüber dem erwirtschaftet, was Sie ursprünglich bezahlt haben, sodass eine zu 4 % Rendite gekaufte Aktie Jahrzehnte später weit mehr als 4 % auf Ihre ursprünglichen Kosten zahlen kann. Und das Dividendenwachstum zinst sich gleichzeitig auf: Die Unternehmen, die das konkret machen, sind die Dividend Aristocrats, Mitglieder des S&P 500, die ihre Dividende mindestens 25 Jahre in Folge angehoben haben, und die Dividend Kings, die das seit 50 Jahren oder länger tun, die Art von mehrjahrzehntelanger Erfolgsbilanz, für die die Wachstumsrate in diesem Tool steht.

Die Gesamtrendite mit DRIP stammt aus drei Quellen, die in den Eingaben getrennt gehalten werden: reinvestierte Dividenden, der Kern des Schneeballs; Dividendenwachstum, das jedes Jahr mehr aus denselben Aktien reinvestiert; und Kurswachstum der Aktie, das den Wert jeder gehaltenen Aktie hebt, einschließlich der Aktien, die DRIP für Sie gekauft hat. Setzen Sie das Kurswachstum auf null, isolieren Sie den reinen Reinvestitionseffekt; fügen Sie es hinzu, steigt der Wert schneller, wobei jede Dividende dann jedoch weniger Aktien kauft, weil sie zu einem höheren Kurs reinvestiert.

Was ist der Unterschied zwischen einer DRIP-Berechnung und einer Dividendenberechnung?

Der Unterschied zwischen einer DRIP-Berechnung und einer Dividendenberechnung besteht darin, dass eine DRIP-Berechnung die Gesamtrendite und Aktienanzahl misst, die Sie durch die Reinvestition jeder Dividende aufbauen, während eine Dividendenberechnung das Einkommen misst, das ein Bestand zahlt, ob Sie es reinvestieren oder ausgeben. Eine DRIP-Berechnung beantwortet „Wie viel Vermögen baut die Reinvestition auf?"; eine Dividendenberechnung beantwortet „Wie viel werde ich ausgezahlt bekommen?". Beide gehen von derselben Dividende aus, dem Bargeld, das ein Unternehmen pro Aktie zahlt, lesen sie aber auf unterschiedliche Ziele hin: Wert hier, Einkommen dort.

Wenn Ihre Frage die Gesamtrendite ist, behält dieser DRIP-Rechner die Reinvestition eingeschaltet und zeigt, was der Schneeball aufbaut. Wenn Ihre Frage das Einkommen selbst ist, wie viel jedes Jahr und jeden Monat auf Ihrem Konto ankommt, ist der unten aufgeführte Dividendenrechner dafür gebaut und lässt Sie die Reinvestition ausschalten, sodass beide auf getrennten Seiten unterschiedliche Fragen beantworten, statt um dieselbe zu konkurrieren.

Welche Rechner stehen im Zusammenhang mit dem DRIP-Rechner?

Die mit dem DRIP-Rechner verwandten Rechner sind unten aufgeführt, jeder deckt einen Aspekt des Dividendeninvestierens ab, den die Reinvestition berührt, aber dieses Tool nicht selbst abdeckt:

• Dividendenrechner: prognostiziert das Einkommen, das ein Bestand zahlt, die Bargeldperspektive zur Gesamtrenditeperspektive dieses Tools, mit Reinvestition als Schalter.
• Dividendenrenditerechner: verwandelt eine Dollar-Dividende und einen Aktienkurs in den Renditeprozentsatz, die Rate, die Sie hier eingeben.
• Dividendenwachstumsrechner: prognostiziert, wie die Ausschüttung einer einzelnen Aktie im Laufe der Zeit steigt, die Einzeltitel-Sicht hinter der Wachstumsrate.
• Zinseszinsrechner: zeigt die reine Mathematik des Zinseszinses, die den Dividendenschneeball antreibt.
• DCA-Rechner: modelliert das Investieren eines festen Betrags in regelmäßigen Abständen, die Einzahlgewohnheit, die einen Reinvestitionsplan speist.
• Endwertrechner: ermittelt, worauf eine Summe bei einer bestimmten Rate im Laufe der Zeit anwächst, der zentrale Zeitwert-Mechanismus.
• Average-Down-Rechner: berechnet Ihre durchschnittlichen Kosten pro Aktie neu, wenn Sie nachkaufen, nützlich, wenn die Reinvestition die Position wachsen lässt.
• Aktiengewinnrechner: ermittelt Gewinn oder Verlust bei einem Aktiengeschäft, die kursbasierte Seite, von der sich Dividenden abheben.

FAQ

Dieses Tool dient der Bildung, nicht der Finanzberatung. DRIP-Prognosen sind Schätzungen, die konstante Raten unterstellen; reale Dividenden und Kurse variieren, sind nicht garantiert und können gekürzt oder eingefroren werden.